Szanowni Akcjonariusze,

2021 był bardzo dobrym rokiem dla Grupy ASEE (w tym Payten). Grupa rosła zarówno organicznie jak i w wyniku akwizycji, poprawiła swoją rentowność oraz zwiększyła kompetencje w wielu obszarach.

Przychody ze sprzedaży Grupy ASEE wyniosły w 2021 roku ponad 250 mln EUR, co oznacza wzrost o 9% w porównaniu z ubiegłym rokiem, zaś zysk operacyjny wzrósł o 22% i osiągnął niespełna 40 mln EUR. Najwięcej, bo o 12%, wzrosły przychody ze sprzedaży w Grupie Payten, w której zanotowaliśmy też najwyższy, bo aż o 34% wzrost zysku operacyjnego.

Ekspansja – nowe rynki, nowe kompetencje

Realizując strategię ekspansji w 2021 roku przeprowadziliśmy z sukcesem 7 akwizycji, dzięki którym zwiększyliśmy naszą ekspertyzę, udziały w rynku oraz poszerzyliśmy ofertę o nowe produkty i rozwiązania z następujących obszarów: sztucznej inteligencji i uczenia maszynowego, handlu elektronicznego w zakresie rozwiązań do tworzenia sklepów internetowych i mobilnych oraz platform typu „marketplace”, digitalizacji i zarządzania procesami biznesowymi czy zarządzania ruchem drogowym, inteligentnych miast oraz rozwiązań dla sektora telekomunikacji. W 2021 rośliśmy także organicznie podbijając m.in. nowe rynki z dotychczasową ofertą. W Egipcie uczestniczyliśmy w digitalizacji banku wdrażając nasze rozwiązanie dla wirtualnych banków Live Virtual Branch. W Portugalii i Kolumbii uruchomiliśmy sieć niezależnych terminali płatniczych Monri, a w Kirgistanie rozpoczęliśmy wdrażanie rozwiązania Nestpay w wersji ACS 2.0 w banku Demir Kyrgyz.

Digitalizacja i konsolidacja

W minionym roku w dalszym ciągu obserwowaliśmy zwiększone zapotrzebowanie klientów na rozwiązania wspierające ich w procesie digitalizacji, dzięki czemu nabraliśmy rozpędu w sprzedaży i wdrożeniach m.in. naszego rozwiązania sprzedażowego online dla banków Digital Origination, a także rozwiązań z zakresu bezpieczeństwa. W regionie środkowej i wschodniej Europy na rynku bankowym kontynuowane były także procesy konsolidacji sektora bankowego, które wspieraliśmy technologicznie, np. fuzję banku NLB Montenegro z Komercijalna banka MNE, NLB Serbia z Komercijalna Banka, Raiffeisen banka Srbije z Credit Agricole, czy też Eurobank z Direktna Banka, a po stronie Payten nasza spółka Chip Card sfinalizowała kompleksową konsolidację biznesu przetwarzania kart w procesie fuzji OTP z Vojvođanska banka. Ponadto w segmencie Rozwiązań dla bankowości z większych projektów warto wymienić wdrożenie centralnego systemu bankowego w Halkbanku w Serbii.

Poprawa efektywności

W segmencie Rozwiązania dedykowane rosła natomiast zarówno skala naszej działalności jak i efektywność. Podpisaliśmy więcej umów na sprzedaż własnych rozwiązań takich jak BPM, Live, ABC czy Fidelity. I tak np. oprócz wcześniej wymienionego wdrożenia Live Virtual Branch w banku w Egipcie, Anadolubank w Turcji wybrał ASEE Live Digital Customer Onboarding, Ziraat Participation Bank – rozwiązanie do zarządzania aktywami Fidelity, a rozwiązanie ABC z obszaru zarządzania procesami biznesowymi - klienci administracji publicznej w Serbii tacy jak Ministerstwo Finansów, Fundusz Emerytalny, Zakład Ubezpieczeń Zdrowotnych, Ministerstwo Spraw Socjalnych i Zatrudnienia. Ponadto warto dodać, że wzbogaciliśmy naszą platformę ABC o narzędzia oparte na sztucznej inteligencji, dzięki przejętej firmie Things Solver specjalizującej się w sztucznej inteligencji i uczeniu maszynowym. Pracujemy nad dodawaniem narzędzi AI i ML do innych naszych strategicznych produktów.

Dynamiczne wzrosty w e-commerce

W Payten z kolei największy wzrost sprzedaży w 2021 roku zanotowaliśmy w linii biznesowej związanej z utrzymaniem terminali płatniczych (aż o 4,4 mln EUR) oraz e-commerce. Okres pandemii sprzyjał rozwojowi handlu elektronicznego. Przełożyło się to w 2021 roku na bardzo dobre wyniki pionu oferującego rozliczanie płatności internetowych, których Payten rozliczył ponad 1,2 miliarda. Duże wzrosty, bo aż o 130%, osiągnęły też linie odpowiedzialne za sprzedaż do klientów detalicznych - niezależna sieć terminali IPD oraz elektroniczne kasy fiskalne ECR. Wierzę, że komplementarne do płatniczych rozwiązania do tworzenia sklepów internetowych i mobilnych oraz platform typu „marketplace”, które pojawiły się w naszej w wyniku ostatnich akwizycji, przyczynią się do dalszego wzrostu linii biznesowej skierowanej do klientów niefinansowych.

Przyszłość

W 2022 będziemy kontynuować strategię zwiększania dochodów z powtarzalnego i transakcyjnego biznesu, dalszego zwiększania udziału własnych produktów i usług w strukturze sprzedaży Grupy ASEE, ekspansję zarówno organiczną jak i poprzez akwizycje. Będziemy także rozwijać nowe produkty oraz innowacyjne funkcjonalności w dotychczasowych rozwiązaniach, wykorzystując zwłaszcza możliwości jakie dają nam narzędzia sztucznej inteligencji i uczenia maszynowego. Oprócz realizowania planów ekspansji, będziemy także pracować nad ciągłym podnoszeniem efektywności prowadzonego biznesu.

Na koniec chciałbym podziękować pracownikom, klientom i partnerom za niezwykle udany 2021 rok. Zapraszam Państwa do lektury Sprawozdania Zarządu z działalności Grupy ASEE, w którym znajdziecie więcej szczegółów na temat sukcesów odniesionych przez nas w 2021 roku oraz planów na przyszłość.

Piotr Jeleński, Prezes Zarządu Asseco South Eastern Europe S.A.

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy ASEE i ASEE S.A za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku 5

Sprawozdanie Zarządu z działalności

Grupy Kapitałowej Asseco South Eastern Europe i Asseco South Eastern Europe S.A.

za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku.

LIST PREZESA ZARZĄDU ........................................................................................................................................................................................... 3

PODSTAWOWE INFORMACJE O ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE S.A. I GRUPIE ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE ................................................ 7

C HARAKTER DZIAŁALNOŚCI E MITENTA I G RUPY K APITAŁOWEJ E MITENTA ................................................................................................................................. 7

W ŁADZE A SSECO S OUTH E ASTERN E UROPE S.A. ................................................................................................................................................................ 8

O RGANIZACJA G RUPY A SSECO S OUTH E ASTERN E UROPE ..................................................................................................................................................... 9

S TRATEGIA I KIERUNKI ROZWOJU .................................................................................................................................................................................. 11

I NFORMACJE O PODSTAWOWYCH PRODUKTACH , TOWARACH LUB USŁUGACH .......................................................................................................................... 16

I NFORMACJE O RYNKACH ZBYTU SPÓŁKI I G RUPY .............................................................................................................................................................. 25

I NFORMACJE O ZAWARTYCH UMOWACH ZNACZĄCYCH DLA DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI I G RUPY ....................................................................................................... 28

INFORMACJE FINANSOWE ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE S.A. .......................................................................................................................... 31

Wyniki finansowe Asseco South Eastern Europe S.A. ...................................................................................................................................................... 31

Struktura bilansu ASEE S.A. .............................................................................................................................................................................................. 31

Struktura rachunku przepływów pieniężnych .................................................................................................................................................................. 32

Analiza wskaźnikowa ........................................................................................................................................................................................................ 32

INFORMACJE FINANSOWE GRUPY ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE ..................................................................................................................... 33

Wyniki finansowe Grupy Asseco South Eastern Europe za IV kwartał 2021 roku ............................................................................................................ 33

Wyniki finansowe Grupy Asseco South Eastern Europe za cały 2021 rok /narastająco/ ................................................................................................. 35

Analiza wskaźnikowa ........................................................................................................................................................................................................ 38

Struktura skonsolidowanego bilansu ............................................................................................................................................................................... 39

Struktura rachunku przepływów pieniężnych .................................................................................................................................................................. 41

Informacje dotyczące struktury geograficznej wyników .................................................................................................................................................. 41

Wpływ pandemii koronawirusa COVID-19 na biznes ASEE i Payten ................................................................................................................................ 42

AKCJE I AKCJONARIAT ............................................................................................................................................................................................ 45

Struktura akcjonariatu ...................................................................................................................................................................................................... 45

Informacje o znanych emitentowi umowach, w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy i obligatariuszy .............................................................................................................................................................. 46

OŚWIADCZENIE O STOSOWANIU ŁADU KORPORACYJNEGO ................................................................................................................................... 47

Postanowienia, w zakresie których Asseco South Eastern Europe odstąpiło od zbioru zasad ładu korporacyjnego oraz przyczyny odstąpienia ........... 47

Główne cechy stosowanych przez Asseco South Eastern Europe systemów kontroli wewnętrznej i zarządzania ryzykiem w odniesieniu do procesu sporządzania sprawozdań finansowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych .................................................................................................. 51

Akcjonariusze posiadający bezpośrednio lub pośrednio znaczne pakiety akcji ............................................................................................................... 53

Posiadacze wszelkich papierów wartościowych, które dają specjalne uprawnienia kontrolne ....................................................................................... 53

Ograniczenia odnośnie do wykonywania prawa głosu ..................................................................................................................................................... 53

Ograniczenia dotyczące przenoszenia prawa własności papierów wartościowych emitenta .......................................................................................... 53

Zasady dotyczące powoływania i odwoływania osób zarządzających oraz ich uprawnienia, w szczególności prawo do podjęcia decyzji o emisji lub wykupie akcji .................................................................................................................................................................................................................... 54

Zasady zmian statutu lub umowy spółki Asseco South Eastern Europe ........................................................................................................................... 54

Sposób działania walnego zgromadzenia i jego zasadnicze uprawnienia oraz prawa akcjonariuszy i sposób ich wykonywania .................................... 55

Opis działania organów zarządzających, nadzorujących lub administrujących Asseco South Eastern Europe oraz ich komitetów, uwzględniając Komitet Audytu, wraz ze wskazaniem składu osobowego tych organów i zmian, które w nich zaszły w ciągu ostatniego roku obrotowego ................ 55

POZOSTAŁE INFORMACJE O GRUPIE ASEE I ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE S.A. ................................................................................................. 64

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy ASEE i ASEE S.A za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku 6

Charakter zewnętrznych i wewnętrznych czynników istotnych dla rozwoju Spółki i Grupy ............................................................................................ 64

Nietypowe zdarzenia mające wpływ na osiągnięte wyniki finansowe ............................................................................................................................. 65

Opis istotnych czynników ryzyka i zagrożeń ..................................................................................................................................................................... 65

Opis głównych inwestycji kapitałowych dokonanych w ramach Grupy ASEE .................................................................................................................. 69

Powiązania organizacyjne lub kapitałowe Emitenta ........................................................................................................................................................ 69

Transakcje z podmiotami powiązanymi ........................................................................................................................................................................... 69

Ocena zarządzania zasobami finansowymi ...................................................................................................................................................................... 69

Kredyty, umowy pożyczek, poręczenia, gwarancje .......................................................................................................................................................... 69

Pożyczki udzielone w 2021 roku ....................................................................................................................................................................................... 70

Opis wykorzystywania wpływów z emisji ......................................................................................................................................................................... 70

Prognozy finansowe ......................................................................................................................................................................................................... 70

Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych ................................................................................................................................................... 70

Zmiany zasad zarządzania Grupą kapitałową i Spółką ...................................................................................................................................................... 70

Umowy zawarte między Grupą Kapitałową lub Spółką a osobami zarządzającymi przewidujące rekompensatę w razie ich rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska .............................................................................................................................................................................................. 70

System kontroli programów akcji pracowniczych ............................................................................................................................................................ 70

Wynagrodzenie osób zarządzających i nadzorujących Emitenta ...................................................................................................................................... 71

Informacje dotyczące zobowiązań wynikających z emerytur i świadczeń o podobnym charakterze .............................................................................. 71

Informacja dotycząca zawarcia umowy z podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych .................................................................. 71

Wynagrodzenie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych ........................................................................................................... 71

Opis istotnych pozycji pozabilansowych .......................................................................................................................................................................... 71

Informacje dotyczące istotnych postępowań sądowych .................................................................................................................................................. 71

Istotne zdarzenia mające wpływ na działalność Grupy ASEE po 31 grudnia 2021 roku ................................................................................................... 71

Sprawozdanie na temat informacji niefinansowych ........................................................................................................................................................ 71

OŚWIADCZENIE ZARZĄDU ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE S.A. DO RAPORTU ROCZNEGO .................................................................................. 72

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy ASEE i ASEE S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku 7

Asseco South Eastern Europe S.A. („Jednostka Dominująca” „Spółka”, „Emitent”, „ASEE S.A.”) z siedzibą w Rzeszowie, przy ul. Olchowej 14 została utworzona 10 kwietnia 2007 roku jako spółka akcyjna.

W dniu 11 lipca 2007 roku dokonano wpisu Spółki w XII Wydziale Gospodarczym Krajowego Rejestru Sądowego w Sądzie Rejonowym w Rzeszowie pod numerem 0000284571.

Od dnia 28 października 2009 roku Spółka jest notowana na rynku podstawowym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.

Grupa Asseco South Eastern Europe („Grupa”, „Grupa ASEE”, „ASEE”) składa się z Asseco South Eastern Europe Spółka Akcyjna oraz spółek zależnych.

CHARAKTER DZIAŁALNOŚCI EMITENTA I GRUPY KAPITAŁOWEJ EMITENTA

ASEE S.A. prowadzi głównie działalność holdingową, koncentrując się na zarządzaniu Grupą oraz poszerzaniu jej zasięgu geograficznego i produktowego.

Grupa ASEE prowadzi również działalność operacyjną w zakresie sprzedaży oprogramowania własnego i obcego, jak również świadczenia usług wdrożeniowych, integracyjnych i outsourcingowych. Grupa dostarcza kompletne rozwiązania i produkty własne niezbędne do prowadzenia banku, jak również zaawansowane rozwiązania płatnicze pozwalające kształtować rynek płatności w regionie, a także świadczy usługi integracyjne i wdrożeniowe systemów i sprzętu informatycznego światowych liderów.

Grupa ASEE wyodrębnia następujące segmenty sprawozdawcze, stanowiące odzwierciedlenie struktury prowadzonej działalności:

• Rozwiązania dla bankowości (dawniej Rozwiązania w sektorze bankowym),

• Rozwiązania płatnicze (dawniej Rozwiązania w obszarze płatności),

• Rozwiązania dedykowane.

Segment Rozwiązania dla bankowości obejmuje kompletne rozwiązania i produkty niezbędne do prowadzenia banku takie jak: wielokanałowe rozwiązania do dystrybucji produktów i usług bankowych, rozwiązania umożliwiające poprawę komunikacji z klientem, zintegrowane centralne systemy bankowe, rozwiązania uwierzytelniające, informatyczne systemy raportujące do sprawozdawczości obligatoryjnej i informacji zarządczej, a także systemy służące do zarządzania ryzykiem i przeciwdziałania oszustwom transakcyjnym. Ponadto w ramach segmentu Grupa oferuje swoim klientom usługi on-line 24x7 oraz doradztwo w obszarze bankowości mobilnej i elektronicznej oraz cyfrowej transformacji.

Segment Rozwiązania płatnicze obejmuje kompletne rozwiązania obsługujące płatności w kanałach online i offline, przeznaczone zarówno dla instytucji finansowych jak i niefinansowych, oferowane w ramach Grupy Payten. Są to rozwiązania dla handlu elektronicznego (bramki płatności online, wsparcie dla alternatywnych metod płatności – kryptowalut, kodów QR, rozwiązania umożliwiające tokenizację kart, płatności subskrypcyjne), płatności mobilne (mPOS, vPOS, SoftPOS), przetwarzanie kart płatniczych oraz usługi związane z bankomatami i terminalami płatniczymi EFT POS. Grupa dostarcza oprogramowanie oraz usługi, a także bankomaty i terminale płatnicze, również w „modelu outsourcingowym“, umożliwiającym klientom wynajęcie urządzeń oraz skorzystanie z usług serwisowych i usług zarządzania infrastrukturą. W ramach segmentu prowadzona jest także działalność niezależnych sieci bankomatów operujących pod marką MoneyGet. Ponadto Grupa posiada sieć niezależnych terminali płatniczych EFT POS w punktach handlowych - usługa IPD pod marką Monri umożliwiająca handlowcom zastąpienie dwóch lub więcej terminali płatniczych EFT POS w punkcie sprzedaży za pomocą jednego urządzenia podłączonego bezpośrednio do wielu centrów rozliczeniowych (wydawców kart). Dodatkowo w ramach segmentu oferowane są komplementarne rozwiązania do tworzenia sklepów internetowych i mobilnych oraz platform typu „marketplace”, a dla punktów handlowych systemy zarządzania kasami fiskalnymi oraz wspomagające sprzedaż (ECR).

W ramach segmentu Rozwiązania dedykowane Grupa świadczy usługi na rzecz następujących sektorów: użyteczności publicznej i telekomunikacji, sektora publicznego (w tym infrastruktury drogowej), rządowego oraz bankowości i finansów w ramach następujących linii biznesowych: zarządzanie procesami biznesowymi BPM, platforma obsługi klienta i wsparcia sprzedaży, rejestry danych, inteligentne miasto, AI & Machine Learning, e-tax, kontrola graniczna, uwierzytelnianie, rozwiązania dedykowane, BI oraz ERP. Spółka skupia się na sprzedaży własnych rozwiązań, ale oferuje również pełen wachlarz usług integracyjnych rozwiązań od czołowych światowych dostawców.

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy ASEE i ASEE S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku 8

WŁADZE ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE S.A.

Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania tj. na dzień 23 lutego 2022 roku skład Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki oraz Komitetu Audytu przedstawiał się następująco:

W okresie sprawozdawczym wystąpiły następujące zmiany w składzie organów zarządzających i nadzorujących Emitenta:

• w dniu 11 stycznia 2021 roku Pan Marcin Rulnicki złożył rezygnację z pełnienia funkcji Członka Zarządu Spółki, ze skutkiem na dzień 30 kwietnia 2021 roku. Pan Marcin Rulnicki jako przyczynę rezygnacji wskazał względy osobiste;

• w dniu 18 stycznia 2021 roku Rada Nadzorcza Spółki powołała Pana Michała Nitkę, ze skutkiem od dnia 1 maja 2021 roku, do składu Zarządu Spółki bieżącej, wspólnej kadencji, tj. do dnia 12 lipca 2022 roku, powierzając mu funkcję Członka Zarządu.

W okresie od dnia 31 grudnia 2021 roku do dnia publikacji niniejszego sprawozdania tj. 23 lutego 2022 roku nie wystąpiły zmiany w składzie organów zarządzających i nadzorujących Emitenta.

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy ASEE i ASEE S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku 9

ORGANIZACJA GRUPY ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE

Poniżej przedstawiono strukturę Grupy ASEE wraz z udziałem procentowym w kapitale i głosach na zgromadzeniach akcjonariuszy/wspólników spółek zależnych na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz 31 grudnia 2020 roku:

Jednostką dominującą w stosunku do Asseco South Eastern Europe S.A. jest Asseco International a.s. z siedzibą w Bratysławie. Na dzień 31 grudnia 2021 Asseco International a.s. posiadała 50,89% udziałów w kapitale własnym ASEE S.A.

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy ASEE i ASEE S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku 10

W okresie sprawozdawczym, w wyniku transakcji zbycia akcji Spółki poza rynkiem regulowanym zawartej w dniu 23 września 2021 roku Asseco International a.s. zmniejszyła swoje zaangażowanie w Spółkę z 51,06% do 50,89%.

W strukturze Grupy wszystkie spółki są kontrolowane bezpośrednio lub pośrednio przez ASEE S.A., w związku z czym traktowane są jako podmioty zależne i konsolidowane metodą pełną.

Na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz na dzień 31 grudnia 2020 roku udział w ogólnej liczbie głosów posiadany przez Grupę w podmiotach wchodzących w skład Grupy ASEE jest równy udziałowi Grupy w kapitałach tych jednostek.

Zmiany w strukturze Grupy

W roku zakończonym dnia 31 grudnia 2021 roku wystąpiły następujące zmiany w strukturze Grupy ASEE.

▪ Nabycie udziałów spółki Things Solver d.o.o. Beograd.

W dniu 7 października 2020 roku spółka ASEE Serbia zawarła warunkową umowę nabycia 53,76% udziałów w spółce Things Solver d.o.o. z siedzibą w Belgradzie. W dniu 8 stycznia 2021 roku po spełnieniu się warunków zawieszających Grupa objęła kontrolę nad spółką Things Solver d.o.o. W dniu 28 lutego 2021 roku zostało zarejestrowane podwyższenie kapitału zwiększające udział ASEE Serbia w spółce do 60%.

▪ Połączenie Payten d.o.o. (Sarajewo) z Bassilichi CEE LLC.

W dniu 1 lutego 2021 roku zostało zarejestrowane połączenie spółki Payten d.o.o. (Sarajewo) (spółka przejmująca) ze spółką Bassilichi CEE LLC (spółka przejmowana).

▪ Nabycie udziałów spółki Vebspot doo, Skopje

W dniu 17 lutego 2021 roku spółka Payten DOOEL, Skopje nabyła 100% udziałów w spółce Vebspot doo z siedzibą w Skopje (Macedonia).

▪ Nabycie udziałów mniejszościowych w spółce Monri Group d.o.o.

W dniu 10 czerwca 2021 roku spółka Payten d.o.o. (Sarajewo) nabyła 20% udziałów w spółce Monri Group d.o.o. z siedzibą w Sarajewie stając się tym samym właścicielem 100% udziałów w tej spółce.

▪ Nabycie udziałów spółki ContentSpeed s.r.l.

W dniu 22 lipca 2021 roku spółka Payten Payment Solutions s.r.l. nabyła 80% udziałów w spółce ContentSpeed s.r.l. z siedzibą w Bukareszcie (Rumunia).

▪ Nabycie udziałów spółki IT SISTEMI-NOVE TEHNOLOGIJE d.o.o.

W dniu 28 lipca 2021 roku spółka Asseco SEE d.o.o., (Zagrzeb) podpisała umowę nabycia 100% udziałów w spółce IT SISTEMI- NOVE TEHNOLOGIJE d.o.o. z siedzibą w Splicie (Chorwacja). W dniu 8 września 2021 roku po spełnieniu się warunków zawieszających Grupa objęła kontrolę nad spółką IT Sistemi d.o.o.

▪ Utworzenie nowej spółki Monri Columbia SAS

W dniu 25 października 2021 roku zostało zarejestrowane założenie spółki Monri Columbia SAS, z siedzibą w Bogocie. 100% udziałów w tej spółce objęła spółka Necomplus SL z siedzibą w Alicante ( Hiszpania).

▪ Nabycie udziałów spółki Web Studio. d.o.o.

W dniu 25 października 2021 roku spółka Payten d.o.o. (Zagrzeb) nabyła 100% udziałów w spółce Web Studio d o.o. z siedzibą w Rijece (Chorwacja).

▪ Nabycie udziałów spółki Smarttek A.Ş .

W dniu 1 grudnia 2021 roku spółka Payten Teknoloji A.Ş. z siedzibą w Istambule nabyła 100% udziałów w spółce Smarttek Yazılım ve Endüstriyel Otomasyon Sanayi ve Ticaret A.Ş. z siedzibą w Manisa (Turcja).

▪ Nabycie udziałów spółki BS Telecom Solutions d.o.o. Sarajevo

W dniu 10 grudnia 2021 roku spółka Asseco SEE d.o.o. (Sarajewo) nabyła 60% udziałów w spółce BS Telecom Solutions d.o.o. Sarajevo z siedzibą w Sarajewie (Bośnia i Hercegowina). W dniu 16 grudnia 2021 roku po spełnieniu się warunków zawieszających Grupa objęła kontrolę nad spółką BS Telecom Solutions d.o.o. Sarajevo.

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy ASEE i ASEE S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku 11

STRATEGIA I KIERUNKI ROZWOJU

ASEE S.A. prowadzi głównie działalność holdingową, koncentrując się na zarządzaniu Grupą, w tym obszarem usług płatniczych konsolidowanym pod nazwą Payten, oraz poszerzaniu jej zasięgu geograficznego i produktowego.

W związku z tym, że jednostka dominująca prowadzi głównie działalność holdingową, kierunki rozwoju spółki należy rozpatrywać w kontekście rozwoju i działalności całej Grupy ASEE.

W 2022 roku Grupa ASEE (w tym Payten) zamierza dla każdego z segmentów koncentrować się na rozwiązaniach własnych, zwiększając rolę własnego oprogramowania i usług oraz oferując własne oprogramowanie i usługi w formie subskrypcyjnej i outsourcingu zarówno dla dużych klientów (enterprise) jak i sprzedawców detalicznych (merchants).

Umacnianie spójnej struktury korporacyjnej

Grupa ASEE kontynuując ekspansję zarówno w sposób organiczny jak i przez akwizycje poszerza obszar swojej działalności. Obecnie spółka działa na rynkach Europy Środkowej i Południowo-Wschodniej, Turcji, Egiptu, Włoch, Hiszpanii, Portugalii, Kolumbii, Peru i Dominikany.

Działalność Grupy oparta jest o następujące główne segmenty biznesowe:

• Rozwiązania płatnicze,

• Rozwiązania dla bankowości,

• Rozwiązania dedykowane (pozostałe rozwiązania własne jak również rozwiązania zewnętrznych dostawców).

Organizacja zorientowana na sprzedaż

Głównym zadaniem działu sprzedaży ASEE (w tym Payten) już od kilku lat pozostaje rozwój nowych rynków oraz koncentracja na najbardziej obiecujących produktach i rozwiązaniach.

Kontynuowane są inwestycje w zasoby konieczne do obsługi międzynarodowych klientów obecnych w regionach działania ASEE oraz Payten i posiadających scentralizowane struktury, jak też w zasoby umożliwiające sprzedaż na nowych rynkach.

Dużym wyzwaniem jest aktywne włączanie w proces sprzedaży i rozwoju rynków wybranych osób spoza działów sprzedaży, takich jak szefowie linii biznesowych, szefowie produktów itp. Następuje to stopniowo, między innymi poprzez szkolenia i dodatkowe procesy zwiększające współpracę w Grupie.

Dodatkowo rozpoczęły się prace budowy organizacji sprzedaży skierowanej na rynek sprzedawców detalicznych, a nie tylko ‘enterprise’. Założeniem jest zbudowanie podstawowych zasad funkcjonowania tej części organizacji w 2022 roku.

W roku 2022 Grupa zamierza kontynuować działania sprzedażowe ukierunkowane na zwiększenie przychodów zarówno z obecnego obszaru działania obejmującego Europę Środkową, Południowo-Wschodnią, Włochy, Hiszpanię, Portugalię oraz Amerykę Łacińską, jak i z nowych rynków.

Poprawa efektywności operacyjnej

Wsparcie (support)

W roku 2022 planowana jest kontynuacja prac nad systemem do zarządzania procesem wsparcia ‘service desk’ (Live). Kontynuowane są prace nad wdrożeniem spójnych wytycznych/zasad dla procesów wsparcia w Grupie.

Międzynarodowe zespoły

Wydzielone są międzynarodowe zespoły wdrożeniowe dedykowane do realizacji wybranego typu projektów w obszarach rozwiązań mobilnych oraz wielokanałowej platformy bankowości elektronicznej Digital Edge, a także rozwiązania do sprzedaży produktów finansowych za pomocą kanałów cyfrowych Digital Origination. Obecnie postępują prace nad zwiększeniem efektywności tych zespołów.

Cele dla menadżerów

Dzięki standaryzacji miar i narzędzi, możliwe stało się spójne w skali Grupy wyznaczanie celów opartych o wybrane wskaźniki efektywności operacyjnej i wiązanie ich z wynagrodzeniem osób odpowiedzialnych za Operacje.

Nakłady na rozwój produktów

We współpracy ze sprzedażą oraz szefami segmentów produktowych zweryfikowano nakłady na rozwój produktów, co pomogło zracjonalizować budżet na rozwój oprogramowania poprzez koncentrację na produktach o strategicznym znaczeniu dla Grupy.

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy ASEE i ASEE S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku 12

W roku 2022 Grupa zamierza kontynuować wdrażanie standardów i poprawę efektywności operacyjnej. W ocenie Zarządu, konsekwencją tych działań powinno być znaczące zmniejszenie nierentownych projektów oraz wyższa utylizacja posiadanych zasobów, co powinno prowadzić do dalszego zwiększenia dochodowości własnych usług.

Koncentracja na strategicznych produktach i usługach

Koncentracja na rozwoju strategicznych produktów pozwala na osiągnięcie większej dynamiki wzrostu przychodów z rozwiązań własnych. Jest to jeden ze strategicznych celów, jakie stawia sobie Grupa i już od kilku lat widoczne są oznaki poprawy w tym obszarze. W roku 2021 wartość przychodów z rozwiązań własnych wyniosła 831 mln PLN, co oznacza wzrost o 120 mln PLN (17%) w stosunku do roku poprzedniego. Udział przychodów z rozwiązań własnych w całości sprzedaży Grupy ASEE wzrósł z 69,2% do 72,4%. Liczymy, że w ciągu roku 2022 wartość przychodów z rozwiązań własnych będzie nadal rosła.

W procesie rozwoju ASEE Zarząd planuje wciąż skupiać się na rozbudowie i zwiększaniu znaczenia portfela własnych produktów i usług.

Do strategicznych kierunków rozwoju w obszarze produktów należą m.in. rozwiązania z zakresu cyfrowej transformacji banków, systemy zabezpieczeń, w tym systemy zapobiegające nadużyciom w transakcjach finansowych i rozwiązania przeciwdziałające praniu brudnych pieniędzy, rozwiązania z zakresu sztucznej inteligencji (AI) i uczenia maszynowego (ML), zarządzania treścią i procesami biznesowymi Business Process Management (BPM), wielofunkcyjna platforma obsługi klienta i wsparcia sprzedaży Live, rozwiązania do zarządzania ruchem oraz rozwiązania Smart City, a także rozwiązania z zakresu e- commerce w tym usługi płatnicze. Wybrane rozwiązania będą oferowane w modelu subskrypcyjnym (SaaS).

Wchodzenie na nowe rynki

Wzrost sprzedaży, w ocenie Zarządu, wymaga zwiększenia udziału przychodów z rynków poza obecnym obszarem działania Grupy ASEE przy równoczesnym wsparciu wzrostu akwizycjami. W dłuższej perspektywie spółka planuje rozwijać sprzedaż poza Europą Południowo-Wschodnią i Turcją przede wszystkim poprzez tworzenie sieci współpracujących z ASEE oraz Payten partnerów. W ostatnich latach Grupa realizowała projekty między innymi we Włoszech, Belgii, Maroku, Egipcie, Kazachstanie, Kirgistanie, Nigerii, na Malcie oraz w Arabii Saudyjskiej. W roku 2022 Zarząd planuje kontynuować działania sprzedażowe na rynkach poza swoim obecnym obszarem działania.

Celem strategicznym ASEE, w tym Payten, pozostaje osiągnięcie pozycji jednego z trzech największych i najbardziej rozpoznawalnych graczy na każdym z rynków, na których Grupa prowadzi swoje operacje.

Plany dla poszczególnych segmentów operacyjnych

W segmencie Rozwiązania dla bankowości plany na najbliższy rok zakładają przede wszystkim selektywne inwestycje w rozwój wybranych produktów, a także utrzymanie bądź wzmocnienie pozycji tego segmentu w krajach, w których Grupa operuje.

W obszarze selektywnego inwestowania w rozwój produktów IT dla bankowości w 2022 roku kontynuowane będą prace nad rozwojem tych produktów, które w ocenie Zarządu mają największy potencjał sprzedażowy. Będą to przede wszystkim wielokanałowa platforma bankowości elektronicznej Digital Edge oraz rozwiązanie do sprzedaży produktów finansowych za pomocą kanałów cyfrowych Digital Origination. Ponadto, rozwiązania mobilne i systemy zabezpieczeń, a także systemy zapobiegające nadużyciom w transakcjach finansowych (InAct) oraz przeciwdziałające praniu brudnych pieniędzy (AML). W ramach prac nad rozwojem produktów analizowane są również potencjalne modele sprzedażowe danego rozwiązania i w wielu przypadkach przygotowywane są wersje oferowane klientom w modelu subskrypcyjnym (Software as a Service, SaaS).

Niezależnie od kraju pochodzenia, każde z oferowanych przez ASEE rozwiązań dostępne jest w całym regionie. Rozwiązania mobilne, systemy zabezpieczeń czy oprogramowanie zapobiegające nadużyciom mogą być oferowane niezależnie, a także jako uzupełnienie oferty ASEE przy większych projektach, takich jak centralne systemy bankowe, czy wielokanałowa platforma bankowości elektronicznej Digital Edge czy rozwiązanie do sprzedaży produktów finansowych za pomocą kanałów cyfrowych Digital Origination. W przypadku krajów poza regionem działania ASEE, segment stara się pozyskać lokalnych partnerów biznesowych i poprzez ich sieci sprzedaży oferować własne rozwiązania.

Kolejnym elementem, który może mieć wpływ na wyniki segmentu w 2022 roku jest dalsza poprawa efektywności operacji. Wspomniane powyżej prace nad jakością zarządzania projektami oraz efektywnością wykorzystania zasobów powinny przełożyć się na utrzymanie wysokiej rentowności w segmencie Rozwiązania w obszarze bankowym.

Rozwój segmentu Rozwiązania dedykowane polegać będzie przede wszystkim na zwiększaniu obecności w poszczególnych krajach regionu, głównie w obszarze własnych rozwiązań. Obecnie w segmencie Rozwiązania dedykowane promowane są

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy ASEE i ASEE S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku 13

własne rozwiązania o dużym potencjale, które zdaniem Zarządu są przygotowane do sprzedaży w całym regionie ASEE, również poza krajem pochodzenia.

Od niedawna obserwujemy znaczny wzrost zainteresowania naszych klientów rozwiązaniami z zakresu Business Process Management (BPM), co może być po części konsekwencją pandemii i konieczności pracy zdalnej. Planujemy zwiększyć inwestycje w tę linię biznesową i w oparciu o dostępne w Grupie rozwiązania zbudować kompleksowy produkt BPM i oferować go na kilku rynkach regionu, między innymi w Rumunii, Serbii, Chorwacji oraz Bośni i Hercegowinie.

Drugim strategicznym obszarem, gdzie począwszy od 2022 Grupa planuje znacząco zwiększyć swoją działalność to rozwiązania do zarządzania ruchem oraz rozwiązania Smart City. Rozwiązania w tym obszarze są oferowane na rynkach Chorwacji, Serbii, BiH i Czarnogóry. Grupa planuje rozpocząć oferowanie rozwiązań w ww. obszarze również na innych rynkach, w tym w Rumunii.

Do rozwiązań własnych o dużym potencjale zaliczamy również: wielofunkcyjna platforma obsługi klienta i wsparcia sprzedaży Live, rozwiązanie zarządzające cyklem życia aktywów Fidelity, rozwiązanie Momentum służące do kontroli jakości i zarządzania procesem pisania i rozwoju aplikacji mobilnych i internetowych czy rozwiązanie dla spółek leasingowych LeaseFlex. Zarząd planuje kontynuację inwestycji w nowe funkcjonalności rozwiązania Live w obszarze Service Desk, z którego to rozwiązania będzie korzystać Grupa ASEE oraz które już zaczęto oferować klientom zewnętrznym. Inwestycje prowadzone są również w rozwiązanie ABC wspomagające zarządzanie procesami biznesowymi. Wzbogaciliśmy ją o narzędzia oparte na technologii sztucznej inteligencji. Trwają prace nad włączaniem narzędzi AI i ML do innych naszych strategicznych produktów. Podobnie jak w przypadku segmentu Rozwiązania dla bankowości, weryfikowany jest model sprzedaży dedykowanych rozwiązań własnych i w przypadku wybranych produktów rozważamy ich oferowanie w modelu SaaS. Grupa planuje ponadto zwiększać udział rozwiązań przygotowywanych na indywidualne zlecenie dużych klientów, a także wciąż rozwija kompetencje w zakresie realizowania projektów finansowanych ze środków Unii Europejskiej, zarówno w ramach programów akcesyjnych, jak i środków strukturalnych.

Podsumowanie celów na 2022 rok w obszarze bankowości i rozwiązań dedykowanych:

• Dalsze zwiększanie udziału własnych produktów i usług w strukturze sprzedaży Grupy ASEE.

• Selektywne inwestycje w rozwój nowych produktów informatycznych w segmencie Rozwiązania dla bankowości i w części segmentu Rozwiązania dedykowane, w tym dalszy rozwój Digital Origination, Digital Edge, Live, rozwiązań do zarządzania ruchem oraz rozwiązań Smart City.

• Oferowanie wybranych rozwiązań w modelu subskrypcyjnym (SaaS). Przygotowanie kolejnych rozwiązań do zmiany modelu sprzedaży z tradycyjnego wdrożenia i utrzymania na model subskrypcyjny.

• Wzbogacenie wybranych rozwiązań o narzędzia oparte na sztucznej inteligencji (AI) i uczeniu maszynowym (ML)

• Podnoszenie wartości sprzedaży poprzez wchodzenie na nowe rynki, rozumiane zarówno jako nowe geografie jak i rynki w ramach obecnego obszaru działania Grupy (w tym rynki poza SEE), gdzie ASEE nie było dotąd obecne z produktami własnymi.

• Coraz lepsze wykorzystanie skali geograficznej i operacyjnej działania Grupy poprzez dalej idące skoordynowanie zarządzania zasobami, rozwojem produktów oraz relacjami z kluczowymi klientami i dostawcami.

• Poprawianie efektywności operacji poprzez lepsze zarządzanie projektami, pełniejsze wykorzystanie zasobów oraz optymalizację obszaru wsparcia dla klientów.

Segment Rozwiązania płatnicze został wydzielony do osobnej struktury organizacyjnej o nazwie Payten. Proces zakończono w 2020 roku.

Poza wspomnianym wyodrębnieniem, strategiczne plany tej linii biznesowej obejmują przede wszystkim rozszerzenie oferty segmentu o nowe produkty i usługi tak, aby w sposób kompleksowy obsługiwać proces płatności zarówno fizycznych jak i wirtualnych. Rozwój oferty może odbywać się w sposób organiczny, a także poprzez potencjalne akwizycje podmiotów o odpowiednim profilu. Działania akwizycyjne rozważane przez Zarząd mogą również dotyczyć podmiotów operujących poza obecnym obszarem działania Grupy ASEE, co dodatkowo pozwoliłoby wprowadzić ofertę segmentu na nowe rynki.

Całość rozwiązań oferowanych w ramach segmentu dzieli się obecnie na cztery linie biznesowe: rozwiązania wspierające e- commerce, przetwarzanie transakcji płatniczych, usługi związane z utrzymaniem terminali płatniczych oraz usługi związane z utrzymaniem bankomatów.

Pion oferujący systemy do rozliczania płatności internetowych opiera się głównie na sprzedaży usług płatniczych w obszarze rozliczania transakcji płatniczych e-commerce dla banków oraz dla detalicznych i hurtowych sprzedawców (merchantów).

Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy ASEE i ASEE S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku 14

Strategia sprzedażowa dla produktów rozliczających płatności internetowe zakłada koncentrację na oferowaniu tego rozwiązania w modelu outsourcingowym lub subskrypcyjnym (SaaS).

W pierwszym modelu (dla banków) przychody ze sprzedaży są uzależnione od liczby sprzedawców detalicznych obsługiwanych przez bank lub instytucję płatniczą będącą klientem Payten oraz od wolumenu transakcji. Zarząd ocenia, że dynamika wzrostu liczby transakcji będzie utrzymywać się na wysokim poziomie przy równoczesnej presji na obniżkę cen. Dodatkowo banki szukają alternatywnych rozwiązań w celu zwiększenia presji konkurencyjnej na Payten.

W drugim modelu przychody ze sprzedaży są uzależnione głównie od wielkości sprzedaży oraz od wolumenu transakcji danego sprzedawcy.

W oparciu o doświadczenia z bramkami płatniczymi: NestPay® oraz Monri PG, zbudowano rozwiązania WebPay oraz Merchant Safe Unipay (MSU), które służy bezpiecznemu przechowywaniu danych kart kredytowych klientów witryn internetowych i automatyzacji płatności w ramach dokonywanych e-zakupów. Dodatkowo Payten w Turcji dzięki licencji instytucji finansowej (Payment Institution) oferuje usługi pod marką Paratika, która rozlicza płatności internetowe i skierowana jest bezpośrednio do wszystkich internetowych (e-commerce) sprzedawców. Obecnie wysiłki lokalnego zespołu koncentrują się na pozyskiwaniu kolejnych klientów i zwiększaniu liczby obsługiwanych transakcji, co powinno przełożyć się na poprawę wyników finansowych projektu i osiągnięcie pozycji jednego z pięciu największych niezależnych graczy w Turcji w tym obszarze.

Spółka ChipCard posiada licencję eMoney na rynek Serbski pozwalającą na dokonywanie wszystkich transakcji płatniczych. Obecnie trwają prace nad jak najlepszym rynkowym wykorzystaniem tej licencji, co pozwoliłoby na zwiększenie udziału w rynku płatności w Serbii.